После включения оного в настройках, делаю тест, в котором мне виден только белый уголок на черном фоне, а не цветные прямоугольники, как это должно быть . После запуска игры я наблюдаю монохромные цвета и огроомное разрешение экрана ...Видеокарта - Radeon 9500. Может кто чем поможет?

И тут пляски с бубном нужны, но процент вероятности очень низок. У меня такая же проблема была,искал искал - ничего не нашёл. Но самое интересное что какие то установки помогли. По моему разрешение надо повыше установить. И в игре и на десктопе. поставь на 1280x1024 и попробуй, но 60hz будет. Я в конце концов на это всё плюнул и поставил Software rendering. Ничуть не хуже, по расстоянию до нормальной графики типа UT2004

Да я уже тоже как только ни пробовал...в конце концов оставил software, вполне играбельно

Никаких плясок с бубном. Чёрно-белые квадраты в тесте идут от того, что у вас стоит программа для развёрстки монитора по типу NV Refresh. Надо либо отключать это дело, либо - ВНИМАНИЕ! - залезть в файл baldur в виде текстового файла и установить параметр Display Frequency=120 (120 частота обновления вашего монитора). Всё заработает.
Странно что на разных форумах встречаю описание этой проблемы, и никто не пишет, как с ней бороться.

ColdFire
Интересное решение. Если опять сломается обязательно попробую. В настоящий момент после переустановки винды всё работает. и ATi вариант программы типа "NV refresh" и 3D ускорение в BG2